Куда вложить деньги, чтобы получать прибыль

Финансовую грамотность не преподают в школе, поэтому инвестиции — не самый сильный скилл россиян. Даже если лишние деньги появляются, кажется, что надёжнее всего отложить их под условную подушку на чёрный день. Но цены на всё регулярно растут— только по официальным данным к середине 2025 года инфляция была 9 %, то есть деньги непрерывно обесцениваются. В такой ситуации действительно сберечь заработанное можно, если вложить деньги. В статье разобрали, как и во что можно инвестировать.

Инвестирование и актив

Инвестиция — это превращение денег в актив. То есть ваши накопления — это уже не конечная сумма средств, а капитал, который возрастает и приносит доход. Формы этого дохода могут быть разными: процент, дивиденд, арендная плата — зависит от того, во что вы вложились.

Давайте поговорим о разных финансовых инструментах и рассмотрим, куда вкладывать деньги, чтобы прибыток как минимум перекрывал инфляцию.

Банковские вклады

Механика банковского вклада несложная — вы отдаёте деньги банку, он их использует и платит вам за это проценты. Это просто и безопасно, особенно если сумма не превышает 1,4 млн рублей — тогда деньги застрахованы государством.

Крупнейшие отечественные банки предлагают за такую «аренду» ваших денег до 16% годовых. Звучит выгодно, но есть нюансы. Дело в том, что высокий процент обеспечивается высокой ключевой ставкой ЦБ. А высокая ставка говорит о напряжённой экономической ситуации, что в принципе делает банковскую систему неустойчивой.

Кроме того, если процентный доход по вкладу за год превысит определённый лимит, придётся заплатить с него налог. Лимит рассчитывают так: 1 000 000 ₽ умножают на максимальное значение ключевой ставки ЦБ за год, в котором получен доход. С процентного дохода, превышающего эту сумму, вкладчик должен будет заплатить НДФЛ. В январе 2025 года при ставке ЦБ в 21 % этот лимит составлял 210 тысяч рублей в год. Если вы заработали на вкладе больше, 13 % от суммы дохода, превышающей лимит, придётся отдать государству.

Облигации

Если вы хотите что-то более доходное, чем вклад, стоит рассмотреть вариант покупки облигаций. Облигация — это, по сути, долговая расписка государства (облигации федерального займа) или компании. Купив её, вы получаете по ней проценты (купоны), а в конце срока возвращаете вложенные средства.

У облигации есть фиксированный срок обращения, то есть чётко установленная дата, когда она будет погашена (возвращена по номиналу). Это ключевое отличие от, например, акций — они бессрочны.

Сейчас покупать облигации выгодно: процентная ставка Центробанка ещё высокая, но уже имеет тенденцию к снижению. У облигаций, выпущенных на фоне высокой ставки, высокий купон. Когда новые облигации предлагают меньший доход, старые с высоким купоном становятся более ценными.

Если взять государственную облигацию с высоким купоном, которая погашается в 2040 году, то это не просто способ получать стабильный доход, но ещё и возможность дополнительного заработка, т.к. цена таких облигаций может вырасти, а продать их можно в любой момент по рыночной цене. Такие облигации сейчас считают «защитным» активом.

Есть и корпоративные облигации — от компаний. Некоторые из них предлагают доходность 23-30% годовых. Звучит заманчиво, но тут нужно быть осторожным: чем выше доходность, тем выше риск, что компания не сможет вернуть деньги, объявив дефолт. Поэтому выбирайте только те облигации, у которых есть высокий рейтинг от надёжных агентств, например, АКРА или «Эксперт РА».

Ещё можно вложиться в фонд облигаций. Например, SBMM (Сберегательный фонд) или LQDT — это биржевые фонды, которые сами собирают и управляют портфелем облигаций, а вам не нужно следить за каждой бумагой, всё делается за вас. В этом году биржевые фонды показывали доходность до 20% годовых, но это опять же на фоне аномально высокой ставки ЦБ.

Акции

Доход от акций можно получать двумя путями: за счёт роста цены акции и за счёт дивидендов.

Многие боятся акций, потому что помнят, как в 2022 году обвалился рынок. Но сейчас ситуация другая. Да, политика по-прежнему влияет, и изменчивость цены (волатильность) акций остаётся высокой, то есть цены на них сильно скачут. Но именно в такие периоды можно находить интересные возможности.

Например, некоторые компании сейчас сильно подешевели из-за чрезмерных продаж акций. Это касается, в частности, девелоперов вроде ПИК или Самолёт, а также таких крупных игроков, как Сбер, Т-Технологии и Яндекс. Если начнётся смягчение денежно-кредитной политики, эти акции могут начать восстанавливаться.

Также есть ожидания, что при ослаблении рубля могут выстрелить нефтяные компании, например, Сургутнефтегаз. У неё традиционно высокие дивиденды, что делает акцию привлекательной для тех, кто ищет стабильный доход.

Нельзя покупать акции лишь потому, что все говорят, что они вырастут. Нужно хотя бы в общих чертах понимать, что вы покупаете: чем занимается компания, какая у неё прибыль, платит ли она дивиденды.

Важный момент: не кладите все деньги в акции одной компании. Даже если вы очень уверены в Сбере, рисковать всем не стоит. Лучше распределить вложения. Например, можно взять 2-3 надёжных дивидендных акции (так называемые «голубые фишки») и добавить пару более рискованных, но перспективных, например, из сферы IT или ритейла.

Недвижимость

Если вы считаете, что недвижимость — это самая надёжная инвестиция, с этом можно поспорить. Да, жилплощадь не исчезнет, как акция, и её можно сдавать. Но на практике всё сложнее.

Чтобы купить жильё, нужны большие деньги. Даже в регионах квартира стоит от 2-3 млн рублей. А чтобы сдавать её и получать приличный доход, нужно, чтобы она была в хорошем месте, с ремонтом, с мебелью. Кроме того, сдача квартиры — это не совсем пассивный доход. Нужно искать арендаторов, следить за квартирой, решать вопросы с коммуналкой, ремонтом, соседями. И если арендаторы задерживают плату, вы теряете деньги.

Что касается окупаемости такой инвестиции, она тоже не радует. По оценкам, чтобы окупить квартиру в Москве на сдаче, нужно 18-21 лет. Это очень долго.

Да, если вы покупаете квартиру в ипотеку и сдаёте, чтобы платить банку, это может быть выгодно. Но если вы вкладываете свои деньги, то доходность получается не выше 4-5% годовых, и это без учёта налогов и расходов.

Но есть и более выгодные альтернативы. Жильё можно сдавать посуточно — прибыль здесь существеннее. Один нюанс — арендаторы здесь менее трепетно относятся к квартире, поэтому стоит подумать о страховке.

Ещё один вариант — вложиться в коммерческую недвижимость: склады, помещения под магазины с ежемесячной арендной платой, или даже инвестировать в жилые комплексы на стадии строительства. Но и там свои риски: например, застройщик может не забросить объект, или спрос на аренду упадёт.

Драгоценные металлы

Золото не приносит процентов, не платит дивидендов, но в кризисы обычно растёт в цене, особенно если падает доверие к рублю или доллару.

В 2025 году, при высокой политической напряжённости, золото может снова стать «убежищем». Но вкладывать в него нужно не ради прибыли, а ради защиты и сохранения заработанного. Например, 10-15% инвестиционного портфеля можно направить в золото через ОМС (обезличенный металлический счёт) или через фонды, которые его отслеживают.

Серебро и платина — более волатильные, но могут дать рост, особенно если будет спрос со стороны промышленности или технологий. Но это уже для тех, кто готов к риску.

Финансовые помощники и лайфхаки для новичков

Можно доверить управление финансами профессионалам или даже роботам, например, робо-советнику, который есть у Тинькофф, ВТБ, Сбера. Вы проходите небольшое анкетирование: сколько готовы рисковать, на какой срок, какие цели, и робот сам собирает портфель из акций, облигаций, фондов. Для новичка это отличный способ начать, не совершая глупых ошибок.

Ещё один удобный способ инвестировать — это биржевые фонды, или ETF.

Если вы хотите вложить деньги в крупные российские компании, но не хотите покупать каждую акцию отдельно, покупаете один ETF, который уже включает в себя сразу много акций.

Есть ETF, который повторяет индекс Мосбиржи, а это значит, что вы автоматически инвестируете в самые крупные компании страны, вроде Сбера, Газпрома или Лукойла. Есть фонды, которые собирают только нефтяные компании.

Главное преимущество ETF — простота и надёжность: вы не обязаны быть экспертом, чтобы выбирать каждую акцию: достаточно купить один фонд, где риски распределены.

Вывод

Если вы хотите получать пассивный доход, инвестировать выгодно, зарабатывать и приумножать свой капитал, начните с анализа своих финансовых целей и средств. Не обязательно вкладывать всё сразу — можно начать с небольшого вложения, чтобы понять, как работает рынок: откройте депозит, купите облигацию или ETF.

Инвестор, который учится, следит за ключевыми экономическими показателями, выбирает доходные активы и не боится действовать, рано или поздно начнёт получать прибыль.